Mutandis signe le plus gros deal de son histoire

Mutandis est en passe d’accomplir un deal majeur. Le groupe industriel marocain, spécialisé dans les biens de consommation des ménages, a signé le 2 juin un contrat avec l’américain Rab Food. Il prévoit l’acquisition par Mutandis de 100% des parts de Season Brand LLC, la marque américaine leader de la conserve de sardines haut de gamme. Le montant de la transaction s’élève à environ 400 millions de DH financés par la dette auprès d’un consortium bancaire marocain.
«Season est une très belle marque qui a 100 ans d’existence aux États-Unis. Au plan stratégique, cette acquisition permet à Mutandis, mais aussi au Maroc, l’ouverture d’un canal important vers les consommateurs américains», a déclaré au journal le Matin Adil Douiri, fondateur et PDG de Mutandis. En effet, l’acquisition de la marque Season ouvre aussi aux exportateurs marocains de produits alimentaires, dans le cadre de futurs partenariats avec Mutandis, l’accès aux principales chaînes américaines de distribution. Déjà, Season qui ne produit pas elle-même les conserves de poisson s’approvisionne au Maroc, pays leader mondial de la conserve de sardines. Pour Adil Douiri, la notoriété de Season offre des perspectives favorables d’élargissement des gammes de produits et de croissance à long terme de la marque. «De même, cette acquisition est d’une grande importance pour nous parce qu’elle augmente la taille (chiffre d’affaires, Ndlr) de Mutandis d’environ un tiers», se félicite le patron du groupe. Rappelons qu’en 2020, et malgré ce contexte difficile de crise sanitaire et économique, le groupe a pu générer un chiffre d’affaires consolidé de 1,4 milliard de DH. Et, au taux de change actuel, la consolidation de Season dans Mutandis ajoutera, sur une année pleine (6 mois seulement en 2021), environ 480 millions de DH au chiffre d’affaires du groupe, 60 millions à son Excédent brut d’exploitation (EBE) et 45 millions à son résultat net, desquels il convient de déduire le coût du financement de cette acquisition. À ce jour, Mutandis réalise 500 millions de DH de chiffres d’affaires annuel sur les produits de la mer, dont 450 millions de DH générés par les ventes de conserves de sardines. Sur le marché américain, le groupe réalise 20 millions de DH. Avec cette acquisition, Mutandis doublera ses performances en générant 1 milliard de DH de chiffres d’affaires annuel sur les produits de la mer, dont 900 millions de DH sur les ventes de conserves de sardines. De ce fait, Mutandis prévoit à ce que les États-Unis représentent 50% du business. À souligner que pour l’année fiscale se terminant au 30 juin 2020, Season a réalisé un chiffre d’affaires net de 54,6 millions de dollars. Les conserves de sardines «premium» représentent environ 90% du chiffre d’affaires de la société. Par ailleurs, ce gros deal de Mutandis coïncide avec le quinzième anniversaire de l’accord de libre-échange (ALE) Maroc/États-Unis qui sera fêté le 7 juin. «Cette transaction nous aidera à mieux exploiter cet ALE et contribuera à rééquilibrer les échanges entre les deux pays. C’est une fierté qu’une entreprise marocaine possède une marque américaine. À travers Season, de grandes opportunités s’offrent à nous sur le marché américain très dynamique de 360 millions d’habitants», a indiqué Adil Douiri. Mais pas que les États-Unis. Le top management de Mutandis estime que Season dispose d’un grand potentiel de développement sur d’autres marchés anglo-saxons, notamment le Royaume-Uni et l’Australie. À noter que la réalisation définitive de la transaction demeure soumise aux autorisations administratives d’usage. Selon Adil Douiri, elle devra être finalisée dans 3 à 4 semaines. Mutandis monte encore en puissance. Le groupe, qui compte 3.100 collaborateurs et 9 usines, construit 3 nouveaux sites de productions. À l’horizon 2025, avec ses différents investissements en cours, le chiffre d’affaires du groupe devra être doublé et sa rentabilité renforcée.