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Selon le dernier rapport de Fitch Ratings, les profils de crédit des banques marocaines restent résilients malgré des conditions macroéconomiques mondiales et nationales difficiles. Le rapport, qui couvre les sept plus grandes banques du Maroc, indique que ces dernières ont constitué de solides réserves de provisions depuis 2020 et sont bien placées pour poursuivre la reprise de leur rentabilité en 2024 dans un contexte de hausse des taux d’intérêt.
"Nous prévoyons que la croissance du PIB réel du Maroc atteindra en moyenne 3,3 % sur la période 2024-2025, tandis que l'inflation (4,3 % en octobre 2023) et les taux d'intérêt devraient rester supérieurs aux moyennes historiques. Nous considérons une croissance plus faible que prévu dans la zone euro (principal partenaire commercial du Maroc) et les prix toujours élevés de l'énergie et des produits alimentaires comme des facteurs négatifs clés pour ces prévisions de croissance", note le rapport.
Le crédit non consolidé des banques a augmenté de 5% en septembre, et les prêts aux entreprises de 5,7%, tandis que les prêts aux particuliers ont augmenté de moins de 2%, freinés par les taux d'intérêt élevés.
La performance du crédit est restée inchangée à la fin du premier semestre de 2023 avec un ratio moyen des prêts de stade 3 à 9,6%. L'agence qui s'attend à une détérioration en 2023 et 2024 qui restera gérable pour les banques compte tenu de leurs normes de souscription prudentes. "Les indicateurs de rentabilité des banques se sont fortement améliorés au premier semestre de 2023, aidés par les taux d'intérêt à leurs plus hauts niveaux depuis 2017. Les banques marocaines sont orientées vers une hausse des taux et nous nous attendons à ce que la rentabilité continue de s'améliorer en 2024. Néanmoins, nous prévoyons que le coût du risque restera supérieur au précédent. moyennes compte tenu des incertitudes économiques mondiales et des risques pays plus élevés en Afrique", explique l'agence de notation.
"Nous prévoyons que la croissance du PIB réel du Maroc atteindra en moyenne 3,3 % sur la période 2024-2025, tandis que l'inflation (4,3 % en octobre 2023) et les taux d'intérêt devraient rester supérieurs aux moyennes historiques. Nous considérons une croissance plus faible que prévu dans la zone euro (principal partenaire commercial du Maroc) et les prix toujours élevés de l'énergie et des produits alimentaires comme des facteurs négatifs clés pour ces prévisions de croissance", note le rapport.
Le crédit non consolidé des banques a augmenté de 5% en septembre, et les prêts aux entreprises de 5,7%, tandis que les prêts aux particuliers ont augmenté de moins de 2%, freinés par les taux d'intérêt élevés.
La performance du crédit est restée inchangée à la fin du premier semestre de 2023 avec un ratio moyen des prêts de stade 3 à 9,6%. L'agence qui s'attend à une détérioration en 2023 et 2024 qui restera gérable pour les banques compte tenu de leurs normes de souscription prudentes. "Les indicateurs de rentabilité des banques se sont fortement améliorés au premier semestre de 2023, aidés par les taux d'intérêt à leurs plus hauts niveaux depuis 2017. Les banques marocaines sont orientées vers une hausse des taux et nous nous attendons à ce que la rentabilité continue de s'améliorer en 2024. Néanmoins, nous prévoyons que le coût du risque restera supérieur au précédent. moyennes compte tenu des incertitudes économiques mondiales et des risques pays plus élevés en Afrique", explique l'agence de notation.
